Raport piață cereale 10 noiembrie 2020

Raport piață cereale 10 noiembrie 2020

Raportul de săptămâna aceasta cuprinde informații despre:

  • Contextul de piață actual
  • Piața grâului
  • Piața porumbului
  • Piața semințelor de floarea-soarelui
  • Piața rapiței
  • Status operare nave portul Constanța
  • Prognoza meteo

ANALIZĂ CONTEXT PIAȚĂ ACTUAL

Există patru factori cumulați care au făcut ca prețurile grâului și ale porumbului să coboare față de nivelurile de acum 9-10 zile, și anume:

  1. Alegerile din SUA au generat un sentiment de așteptare generală. Toată lumea privește și încearcă să ghicească, cum va influența victoria a democraților, perspectivele viitoare ale piețelor în termen de cerere și ofertă, conturate de politicile sau noile politici ale câștigătorului de la Casa Albă.
  2. Teama de lockdown a făcut ca cererea să scadă. Rând pe rând, multe țări europene și de pe alte continente iau măsuri, inclusiv de lockdown, în tentativa de a stăvili valul doi al pandemiei, care se manifestă deosebit de amplu.
  3. Sfârșitul lunii octombrie, când fondurile de investii și-au lichidat pozițiile long întru obținerea profitului. Oferta fiind astfel mai mare decâtcererea, prețurile au coborât pe burse.
  4. Așteptarea noului raport WASDE de pe 10 noiembrie 2020 va contura din nou ecuația stocuri + recoltă – consum /cerere.

Practic, ne aflăm într-o scenă de platou cu un nivel de rezistență fixat în 205-206 EUR/tonă la grâu și 185 EUR/tonă la porumb, care ține de câteva zile bune și redefinește cererea în raport cu oferta. Cu toate acestea, uitându-ne la nivelul cererii (care nu a dispărut, ci doar a rămas în expectativă) urmărind cotațiile de preț din bazinul Mării Negre, citind cotațiile din America de Sud și de Nord, având deja fixat un nivel al recoltelor 2020 în termen de volume, considerăm că faza de platou va fi temporară și cererea va reveni în următorul interval de 20-50 zile.

Stockpiling-ul care a început să fie exercitat de multe state ca măsură de protecționism, va genera însă cerere în viitorul apropiat, precum și reducere a ofertei din partea țarilor exportatoare.

PIAȚA GRÂULUI – NIVEL NAȚIONAL, REGIONAL, GLOBAL

Piața românească a grâului se aliniază trendului actual. Platoul pe care este oprit prețul grâului reprezintă, la rândul său, nivelul de rezistență al prețului.

În termeni de preț, față de raportul săptămânii trecute, fundamentele nu s-au schimbat. 205-207 EUR/tonă CPT CONSTANȚA rămâne în continuare potențialul maxim de atins. Prețul grâului de furaj este cu 5 euro mai jos față de cel al grâului cu proteină bază 12%.

În piața internă, procesatorii, fabricile de nutrețuri, fermele de creștere a puilor creează un pol de interes, pe loturi spot, 1.000-3.000 de tone pe tranzacție, menținând competitivitatea față de piața de export. Diferențele sunt în termenii de plată (30-90 de zile) și condițiile calitative cu un standard mai ridicat față de piața de export.

Însămânțările de toamnă continuă printre ferestrele de vreme, mijlocul lunii noiembrie fiind, cu siguranță, un sfârșit de etapă al însămânțărilor de toamnă 2020.

Nivelul vegetativ se prezintă bine pentru această oră. Plantele nu au stres hidric și dezvoltarea lor este în parametri normali pentru această dată.

În context regional, notăm următoarele în materie de însămânțări de grâu de toamnă:

  • Rusia – prognoză 19.215.000 hectare, din care realizate până la această oră sunt 18.300.000 hectare;
  • Ucraina – prognoză 6.102.000 hectare, din care realizate până la caeastă oră sunt 5.650.000 hectare;
  • Franța – prognoză 4.800.000 hectare, din care realizate până la această oră sunt 3.170.000 hectare.

În termeni de prețuri regionale, semnalăm următoarele indicații:

  • FOB PORTURI UCRAINENE: 254 USD/tonă grâu cu nivel de proteină de 12% și 251 USD/tonă grâu cu nivel de proteină 11,5%;
  • FOB PORTURI RUSEȘTI: 254 USD/tonă grâu cu nivel de proteină 12%.

În tot acest context de reașezare a prețurilor, notăm următoarele licitații:

  • Arabia Saudită. SAGO a achiziționat 860.000 de tone cu un preț mediu de 277,53 USD /tonă CIF JEDDAH și DAMMAM. După toate probabilitățile, mai mult de jumătate vă fi originată din Australia, diferența din zona europeană, incluzând aici bazinul Mării Negre.
  • Egipt GASC. 300.000 tone au fost licitate din Rusia, la un nivel de preț de 261,3-261,5 USD/tonă FOB, cu termen de plată la 180 de zile.
  • 320.000 de tone au fost achziționate la nivelul de 286,2 USD/tonă CIF, cu livrare în ianuarie 2021.
  • TMO a licitat 550.000 de tone.
  • Siria a licitat 150.000 tone
  • Achiziția MIT de 120.000 tone, a fost reprogramată.

Cumulat, circa 2.300.000 tone de grâu a fost tranzacționat sau este în curs de tranzacționare, ceea ce ne dă notă despre procesul cererii și al ofertei.

 

GRAFIC EURONEXT GRÂU

În plan global:

  • Notăm rezistența Chinei la grâul și orzul australian. Bariera se menține pentru mărfurile australiene. În acest context, Australia își găsește piețe în Asia, concurând cu bazinul Marii Negre în aceste destinații, iar grâul nord-american își poate regăsi perspective în China.
  • Australia reconfigurează cifrele de producție și indica circa 30,5-32 mil. tone grâu producție.
  • Grâul australian este cotat la 275 USD/tonă, destinație Asia de Sud-Est
  • Argentina rămâne la nivelul de 16,8 milioane din 21 milioane estimate.
  • 43% din recolta SUA de grâu însămânțat se afla în condiție bună spre excelentă, în creștere cu 2% față de săptămână trecută. Cu toate acestea, îngrijorarea este prezentă. Statele care au cea mai mare pondere în producția americană de grâu sunt afectate de secetă care se extinde încet, dar sigur. Vremea, ca de obicei, este factorul determinant.
  • China a vândut 2,7 milioane tone din rezerva de stat, dintr-un total scos la vânzare de 3,56 milioane tone, la prețul de 352 USD/tonă, echivalent a 1.468 RON/tonă.

PIAȚA PORUMBULUI – NIVEL NAȚIONAL, REGIONAL, GLOBAL

În țara noastră, recoltatul continuă în Vest-Nord Vest, ca și în nordul Moldovei. Acest ritm este însă unul lent din cauza precipitațiilor și a condițiilor de calitate. Punctăm aici recoltarea de marfă umedă, cu un procent 17% și chiar mai sus, care din cauza transportului direct către port este susceptibilă de apariție a micotoxinelor, fapt care poate influența calitatea omogenă  vaselor la descărcarea în destinații.

Prețul porumbului s-a redus din motivele expuse la începutul raportului, ajungând la un nivel de 185 EUR/tonă CPT Constanța.

În piață internă, remarcăm un preț mai ridicat față de ceea ce oferă portul. Indicațiile se duc în jurul valorii de 920-930 RON/tonă, cu plata la termen de 30-90 zile, ca și în cazul grâului.

Analizând apetitul cumpărătorilor care activează în piața de export, concluzionăm că această etapă de platou este doar un moment de re-așezare a cererii în contextul celor patru factori indicați în preambulul acestui raport, iar odată cu expirarea elementelor ce constituie fundamentul scăderii de preț, vom putea vedea cererea la locul său.

EVOLUȚIE PREȚ EURONEXT

(în verde cotațiile ianuarie 2021)

NIVEL REGIONAL ȘI GLOBAL
  • Ucraina pendulează între 33 și 29 milioane producție finală, fapt care va genera, în funcție de cifra finală, volatilitate mai mare sau mai mică.
  • În Ucraina, nivelul de default-uri cumulate este de circa 7 milioane de tone.
  • UE înregistrează un minus de 5 milioane de tone, incluzând aici și România.
  • SUA coboară prognoza de recoltă în perspectiva WASDE la nivel de 376,5 milioane tone.
  • Coreea de Sud a achiziționat cumulat 420.000 tone de porumb, cu un nivel de preț CIF situat între 252-254 USD/tonă, livrare februarie-martie-aprilie 2021.
  • Argentina coboară prognoza de recoltă la 44 milioane de tone, dintr-un estimat inițial de 50 milioane tone.
  • China își menține cererea, cu o prognoză pentru sezonul viitor care merge direct către 30 milioane tone, însă, în zilele acestea, stă în expectativă din cauza alegerilor din Statele Unite.

Din bazinul Mării Negre, semnalăm două semne care ridică multe semne de întrebare din Ucraina si Rusia, după cum urmează:

  1. Asociația Ucraineană a Cerealelor UGA, este împotriva adoptării unui proiect de lege privind modificările la Legea Ucrainei „Cu privire la cereale și piața cerealelor în Ucraina” privind controlul prețului resurselor de cereale din Ucraina nr. 4277 începând cu 28 octombrie 2020.

Economia Ukrainei ar putea pierde peste 10 miliarde USD la export, ceea ce va reduce brusc încasările bugetare și va afecta cursul de schimb al Hrivnei ucrainene.

Conform UGA, pe piața ucraineană nu există monopol, circa 20 de companii acoperind 80-90% din piață.

“Controlul de stat al prețurilor cerealelor sau stabilirea prețurilor minime și maxime ale cerealelor și semințelor oleaginoase va împinge industria agricolă ucraineană înapoi la planificarea și economia administrativă atunci când mecanismele pieței nu au sens. Industria nu se va mai dezvolta, investițiile vor fi nule, iar companiile care oferă lichidități și oportunități fermierilor de a alege cui să-și vândă cerealele vor lăsa în afara țării” – COMUNICAT UGA.

  1. Rusia consideră creșterea taxei de export pentru semințele de floarea-soarelui de la 6,5% la 30% din 1 ianuarie 2021, a informat Interfax citând o sursă de piață pe 9 noiembrie.

Această problemă a fost discutată în cadrul reuniunii subcomitetului pentru reglementarea tarifelor vamale și netarifare, măsurilor de protecție în comerțul exterior ale Comisiei guvernamentale pentru dezvoltare economică și integrare a Rusiei, conform APK INFORM.

PIAȚA SEMINȚELOR DE FLOAREA-SOARELUI – NIVEL NAȚIONAL, REGIONAL, GLOBAL

Pe piața din România, acestea își mențin atractivitatea din punct de vedere al prețurilor. Nu există un recul al pieței, cererea există în continuare. Cotațiile se situează între 490-495 USD/tonă CPT unități de procesare și 500-505 USD/tonă în portul Constanța. Diferența între cele două destinații este dată de diferența logistica.

Suportul vine din complexul ulei de palmier și soia. Cotațiile uleiului de palmier se mențin pe un trend pozitiv din cauza estimării negative de producție cu o cerere de 1,6 milioane tone și cu o scădere a producției de circa 7-9%.

În China (bursa Dalian) cotațiile uleiului de palmier au închis în creștere cu 1%, iar cele aferente uleiului de soia cu 1,8%.

În regiunea Mării Negre, prețul uleiului de floarea soarelui a cunoscut o efervescență stârnită din cauza panicii induse de anumiți cumpărători care anticipează o creștere a prețurilor, iar cotațiile FOB Ucraina pentru luna noiembrie au atins 1.000 USD/tonă. Cotațiile pentru luna decembrie s-au aliniat la 1.000 USD/tonă cu business închis la 980 USD/tonă. Pentru JFM (ianuarie-februarie-martie), cotațiile se situează cu cerere de 985 USD/tonă, iar ofertele de cumpărare la 975 USD/tonă.

În context de bazin al Mării Negre, certitudinea unei recolte diminuate cu 5 milioane de tone este un indicator de bază pentru prețul tranzacțiilor care vor urma, precum și pentru posibilele consecinte care ar putea influența la rândul lor prețul semințelor în viitorul apropiat.

PIAȚA RAPIȚEI

Cotațiile Euronext urcă prețurile, indicația februarie 2021 atingând 402,5 EUR/tonă. În același regim, prima luna de recoltă nouă august 2021 este cotată la 388 EUR/tonă, cu o diferență între recolta veche și cea noua de 14 euro/tonă.

Cumpărătorii de rapiță recoltă nouă, în perspectiva însămânțării a circa 380.000-400.000 hectare, nu manifestă un apetit deosebit din cauza evenimentelor generate de secetă în sezonul 2020. Riscul de forță majoră pe fondul lipsei mărfii fizice alimentează reluctanța acestora din urmă. Cu toate acestea, indicații timide se regăsesc în august 2021, minus 10 EUR/tona de marfă în paritatea CPT Destinatar.

STATUS OPERARE NAVE PORTUL CONSTANȚA 09.11.2020

PROGNOZA METEO NOIEMBRIE ROMÂNIA – LIPSĂ DE PRECIPITAȚII ȘI TEMPERATURI SCĂZUTE

 

PROGNOZĂ PRECIPITAȚII 09-21 NOIEMBRIE 2020                                                
PROGNOZĂ TEMPERATURI MAXIME 09-21 NOIEMBRIE 2020
COMPARATIV PRECIPITAȚII 2020 VS 2019 PENTRU PERIOADA 09-21 NOIEMBRIE 2020

Rapoartele de piață sunt realizate de Casa de Trading a Fermierilor, prin Cezar Gheorghe, consultant senior și analist, care se implică astfel în acțiunile Clubului Fermierilor Români ce vizează creșterea competitivității afacerilor fermierilor, securizarea profiturilor acestora și reducerea la minim a riscului potențial.

Fermerii interesați de accesarea serviciilor de consultanță în comerțul cu cereale pot intra în legătură cu Cezar Gheorghe pe e-mail, cereale@cfro.ro, sau telefonic: 0749.777.711.

Raportul privind piața de cereale din 10noiembrie 2020 poate fi descărcat la butonul de mai jos.

Share this post

Share on facebook
Share on google
Share on twitter
Share on linkedin
Share on pinterest
Share on print
Share on email